¿Qué impuestos pagan las inversiones en Costa Rica?
Desde la Ley de Fortalecimiento de las Finanzas Públicas (N°9635), los rendimientos de capital pagan una retención que la entidad financiera cobra y entrega a Hacienda. Para las personas físicas esta retención es definitiva: recibís tu dinero neto y en la mayoría de casos no necesitás declarar nada adicional. Las tarifas principales son: 15% sobre intereses de capital mobiliario (CDP, cuentas de ahorro, bonos), 15% sobre dividendos, 5% sobre dividendos de emisoras inscritas en la Bolsa Nacional de Valores y 8% sobre rendimientos de capital inmobiliario de los fondos de inversión.
Esto significa que la tasa que te anuncia un banco no es la que recibís. Un CDP al 9% bruto te deja 7.65% neto después de la retención del 15%. Comparar opciones con la tasa neta es la única forma correcta de decidir entre un CDP, un fondo de inversión o la bolsa.
Cómo usar la tasa neta para comparar opciones
El rendimiento que importa es el neto después de impuestos. Como las tarifas de retención cambian según el tipo de instrumento, dos opciones con la misma tasa bruta pueden dejarte montos distintos. Por ejemplo, un fondo de mercado de dinero con retención del 8% puede ganarle a un CDP con retención del 15% aunque su tasa bruta sea un poco menor.
Esta calculadora aplica la fórmula de rendimiento simple (monto × tasa × plazo/12 meses), que es la que usan los CDP y la mayoría de instrumentos de deuda a plazo fijo en Costa Rica. Para proyecciones a largo plazo con reinversión, usá el simulador de interés compuesto con tu tasa neta.
- CDP y cuentas de ahorro: 15% de retención sobre los intereses generados.
- Dividendos: 15%, con tarifa reducida del 5% si la emisora está inscrita en la BNV.
- Fondos de inversión SUGEVAL: 8% si el rendimiento proviene de capital inmobiliario (típico en fondos de mercado de dinero); 15% si es capital mobiliario.
- La retención se aplica solo sobre el rendimiento, nunca sobre tu capital invertido.
¿Y las inversiones en el extranjero?
Las reglas cambian cuando invertís fuera del país. Los dividendos de acciones de Estados Unidos, por ejemplo, pagan una retención del 30% en origen que cobra el IRS, además de las obligaciones fiscales costarricenses que puedan aplicar según tu situación. Nuestra guía de brokers explica este punto en detalle, incluyendo por qué los ETFs acumulativos domiciliados en Irlanda (UCITS) reducen esa retención al 15%.
Preguntas frecuentes
- ¿Cuánto se paga de impuesto por un CDP en Costa Rica?
- Los intereses de los certificados de depósito a plazo pagan una retención del 15% sobre el rendimiento (no sobre el capital). La entidad financiera la retiene automáticamente al pagarte, así que recibís el monto neto sin trámites adicionales.
- ¿La retención es sobre el monto invertido o solo sobre el rendimiento?
- Solo sobre el rendimiento. Si invertís ₡5,000,000 y ganás ₡400,000 de intereses, la retención del 15% se aplica sobre los ₡400,000 (₡60,000), no sobre el capital.
- ¿Tengo que declarar estos rendimientos en el impuesto de renta?
- En la mayoría de casos no: la retención que hace la entidad financiera es de carácter definitivo para personas físicas, por lo que no necesitás incluir esos rendimientos en tu declaración. Si sos persona jurídica o tenés un caso especial, consultá con tu contador.
- ¿Por qué los dividendos de la Bolsa Nacional pagan 5%?
- La Ley N°9635 establece una tarifa reducida del 5% para dividendos de emisoras cuyas acciones están inscritas en una bolsa de valores nacional reconocida por SUGEVAL, como incentivo al mercado de valores local.
- ¿Qué retención aplican los fondos de inversión de SUGEVAL?
- Depende de la composición del fondo: los rendimientos de capital inmobiliario pagan 8% y los de capital mobiliario 15%. Los fondos de mercado de dinero, muy usados en Costa Rica, suelen aplicar el 8%. Verificá la composición de tu fondo con la sociedad administradora.
- ¿Las inversiones en el extranjero pagan este impuesto?
- Las reglas cambian: por ejemplo, los dividendos de acciones de EE.UU. pagan una retención del 30% en origen (el IRS), además de cualquier obligación local. Consultá nuestra guía de brokers para el detalle de invertir desde Costa Rica.